کل اخراجات کا تناسب فارمولا | TER کیلکولیٹر (ایکسل ٹیمپلیٹ کے ساتھ)
کل اخراجات کا تناسب سرمایہ کار کے لئے سرمایہ کاری کی کل لاگت ہے جو میوچل فنڈ ، ایکویٹی فنڈ یا ایکسچینج ٹریڈ فنڈ میں سرمایہ کاری کرتا ہے۔ جس میں سرمایہ کاری کے آڈیٹنگ اخراجات ، سرمایہ کاری کے لین دین کے اخراجات ، قانونی فیس ، انتظامی فیس ، آڈیٹر فیس ، اور بہت سے دوسرے متفرق آپریشنل اخراجات شامل ہیں ، لیکن ان تک محدود نہیں ہیں ، جو سرمایہ کار کو آخری واپسی کا تعین کرنے میں مدد فراہم کرتے ہیں۔ سرمایہ کاری پر حاصل کرنے کے لئے.
کل اخراجات کا تناسب فارمولا
سرمایہ کاری کے فنڈز کے لئے کل اخراجات کا تناسب (ٹی ای آر) فارمولا استعمال ہوتا ہے۔ TER فارمولہ سرمایہ کاروں کے لئے بہت مفید ہے کیوں کہ یہ انھیں ظاہر کرتا ہے کہ انہوں نے حقیقت میں کتنا کمایا ہے۔ نہیں ، سرمایہ کاری کی واپسی کو جاننا کافی نہیں ہے۔ اخراجات کے کل تناسب کو جاننا بھی ضروری ہے۔
یہاں ٹی ای آر فارمولا ہے۔
ٹی ای آر فارمولا کی مثال
آئیے TER فارمولے کی وضاحت کرنے کے لئے ایک سادہ سی مثال لیتے ہیں۔
آپ کل اخراجات کا تناسب ایکسل ٹیمپلیٹ یہاں ڈاؤن لوڈ کرسکتے ہیں
ثنائی سرمایہ کاری ایک نئے فنڈ کا انتظام کرتی رہی ہے۔ اس کے پاس اپنے نئے فنڈ سے متعلق درج ذیل معلومات ہیں۔
- فنڈ کی کل لاگت $ 40،000
- فنڈ کے کل اثاثے $ 410،00،000
اس نئے فنڈ کا ٹی ای آر معلوم کریں۔
ہم فنڈ کے کل اخراجات اور فنڈ کے کل اثاثوں دونوں کو جانتے ہیں۔
TER فارمولہ استعمال کرکے ، ہمیں مل جاتا ہے۔
- TER = فنڈ کی کل لاگت / فنڈ کے کل اثاثے
- یا ، TER = $ 40،000 / $ 410،000،000 = 9.76٪۔
سرمایہ کاروں کو اس نئے فنڈ کے کل اخراجات کا تناسب دیکھنے کی ضرورت ہے اور پھر دوسرے سرمایہ کاری کے ساتھ بھی اس کا موازنہ کرنا ہے کہ آیا یہ سرمایہ کاروں کے لئے قابل سرمایہ کاری ہے یا نہیں۔
تجویز کردہ کورسز
- مالیاتی تجزیہ کار ماڈلنگ کورس
- سرمایہ کاری بینکاری سے متعلق کورس
- ایم اینڈ اے پر پروگرام
کل اخراجات کے تناسب کی مثال - موہرا
جیسا کہ ہم نیچے دیئے گئے جدول سے دیکھ سکتے ہیں ، وانگوارڈ فنڈز کا TER 0.11٪ سے 0.16٪ تک ہے
ماخذ: vanguard.com
فیڈرل منی مارکیٹ فنڈ میں لاگت کا تناسب 0.11٪ ہے ، جبکہ کیلیفورنیا میونسپل منی مارکیٹ فنڈ میں ایک لاگت کا تناسب 0.16 فیصد ہے۔
ٹی ای آر فارمولا کی وضاحت
TER کو سمجھنا ضروری ہے۔ اس کے دو اجزاء ہیں۔
- پہلا جزو فنڈ کی کل لاگت ہے۔ فنڈ کے کل اخراجات میں بنیادی طور پر مینجمنٹ فیس شامل ہوتی ہے۔ اس کے ساتھ ، فنڈ کے کل اخراجات میں قانونی فیسیں ، تجارتی فیسیں ، آپریشن کے اخراجات اور آڈٹنگ فیس بھی شامل ہیں۔
- ٹی ای آر کا دوسرا جزو فنڈ کے مجموعی اثاثے ہیں۔ کسی بھی سرمایہ کاری کے فنڈز کی صورت میں ، لوگوں کا ایک گروپ فنڈز کا انتظام کرتا ہے۔ اور یہ فنڈز ان افراد کے اثاثے ہیں جنہوں نے آلے میں سرمایہ کاری کی ہے (جیسے ، باہمی فنڈز)۔ ان فنڈز کو فنڈ اثاثہ کہا جاتا ہے۔ آسان الفاظ میں ، فنڈ کے اثاثے فنڈز کی منڈی ہوتے ہیں جو فنڈ منیجر یا انتظامی ٹیم کے ذریعہ سنبھالے جاتے ہیں۔
جب ہم فنڈ کے اخراجات اور فنڈ کے اثاثوں کا موازنہ کرتے ہیں تو ، ہمیں اثاثوں کے لحاظ سے اخراجات کا تناسب مل جاتا ہے۔ اس TER کا استعمال یہ جاننے کے لئے کیا جاسکتا ہے کہ اصل میں کتنے اخراجات ہوتے ہیں۔
ٹی ای آر فارمولہ کا استعمال
TER سرمایہ کاروں کے ل important اس کی اہم وجہ یہ ہے کہ TER براہ راست ان کی سرمایہ کاری پر آنے والے منافع کو متاثر کرتا ہے۔
مثال کے طور پر ، یہ کہتے چلیں کہ مسٹر روٹ نے ایک پورٹ فولیو میں سرمایہ کاری کی ہے۔ اسے اپنی سرمایہ کاری میں 10٪ واپسی کی توقع ہے۔ اب ، اگر وہ ٹی ای آر کا پتہ لگاسکتا ہے تو ، اسے اپنی سرمایہ کاری سے اصل منافع کا پتہ لگ جائے گا۔ ہم کہتے ہیں کہ TER 4٪ ہے؛ تب ، خالص واپسی دراصل 6٪ ہوگی یہاں تک کہ اگر ایسا لگتا ہے کہ اسے اپنی سرمایہ کاری پر 10٪ کی واپسی مل رہی ہے۔
TER فارمولہ زیادہ ہوتا ہے جب فنڈ کا فعال طور پر انتظام کیا جاتا ہے۔ کیونکہ جب فنڈ کا فعال طور پر انتظام کیا جاتا ہے تو ، فنڈ کے آپریشنل اخراجات میں اضافہ ہوتا ہے۔ مثال کے طور پر ، اگر کسی فنڈ کو فعال طور پر سنبھالا گیا ہے ، تو پھر اہلکاروں کے اخراجات میں اضافہ ہوجائے گا۔ کسی فنڈ کا فعال طور پر انتظام کرنا زیادہ واپسی اور فوری رد عمل کا وقت بھی یقینی بناتا ہے۔
دوسری طرف ، اگر فنڈ کا فعال طور پر انتظام نہیں کیا جاتا ہے تو ، TER کم ہے۔ اور واپسی بھی سوکھ سکتی ہے۔ تاہم ، ہمیشہ مستثنیات ہیں۔
ٹی ای آر کیلکولیٹر
آپ درج ذیل TER کیلکولیٹر استعمال کرسکتے ہیں۔
| فنڈ کی کل لاگت | |
| فنڈ کے کل اثاثے | |
| کل اخراجات کا تناسب فارمولا | |
| کل اخراجات کا تناسب فارمولا = |
|
|
ایکسل میں TER فارمولہ (ایکسل ٹیمپلیٹ کے ساتھ)
آئیے اب ایکسل میں TER فارمولہ کی وہی مثال کرتے ہیں۔
یہ بہت آسان ہے۔ آپ کو فنڈ کی کل لاگت اور فنڈ کی کل اثاثوں کے دو ان پٹس فراہم کرنے کی ضرورت ہے۔
آپ مہیا کردہ نمونے میں آسانی سے تناسب کا حساب لگاسکتے ہیں۔
