سرمایہ کاری بینکنگ بمقابلہ کمرشل بینکنگ | گہرائی کا موازنہ
سرمایہ کاری اور کمرشل بینکنگ کے مابین فرق
سرمایہ کاری بینکاری بنیادی طور پر ان اداروں کے درمیان بروکر کی حیثیت سے کام کرتی ہے جو کسی مالیاتی انتظام میں شامل ہونا چاہتے ہیں جیسے اسٹاک کی خرید و فروخت ، انضمام اور حصول کی تجارت ، اور ابتدائی عوامی پیش کش میں مدد کرنا جبکہ کمرشل بینکنگ خدمات کے حوالے سے خدمات فراہم کرتی ہے۔ افراد اور کمپنیوں کو ذخائر لینا اور قرض دینا۔
یہ انوسٹمنٹ بینکنگ پر 9 حصہ جائزہ سیریز کا پہلا حصہ ہے۔
- حصہ 1 - سرمایہ کاری بینکاری بمقابلہ کمرشل بینکنگ
- حصہ 2 - ایکوئٹی ریسرچ
- حصہ 3 - اے ایم سی
- حصہ 4 - فروخت اور تجارت
- حصہ 5 - حصص کی نجی جگہیں
- حصہ 6۔ انڈرورائٹرز
- حصہ 7 - انضمام اور حصول
- حصہ 8 - تنظیم نو اور تنظیم نو
- حصہ 9۔ سرمایہ کاری بینکاری کے کردار
اس انویسٹمنٹ بینکنگ ویڈیو ٹیوٹوریل میں ، ہم بنیادی طور پر تین چیزوں پر تبادلہ خیال کرتے ہیں۔
- انویسٹمنٹ بینک کیا ہے؟
- کمرشل بینک کیا ہے؟
- سرمایہ کاری بینکاری بمقابلہ کمرشل بینکنگ۔
آئیے اب ان کو تفصیل سے سمجھنے کے لئے نیچے دی گئی ویڈیو کو دیکھیں۔
سرمایہ کاری بینکنگ بمقابلہ کمرشل بینکنگ ویڈیو ٹرانسکرپٹ
سرمایہ کاری بینکاری کا جائزہ
ہیلو دوستو؛ ای ڈی یو سی بی اے کے پروگرام اور سرمایہ کاری بینکاری جائزہ میں خوش آمدید۔ انویسٹمنٹ بینکنگ کے جائزہ کے بارے میں اس مختصر تعارفی پروگرام میں ، آپ سیکھیں گے کہ انویسٹمنٹ بینک میں کلیدی کردار اور ذمہ داریاں یا مختلف کام کیا ہیں۔
کہو ، مثال کے طور پر ، تحقیق کیا ہے؟ فروخت اور تجارتی ڈویژن کیا ہے؟ بینکوں مختلف کمپنیوں کے لئے شرائط اور سرمایہ بڑھانے میں کس طرح مدد کرتے ہیں؟ یہ جرگیاں کیا ہیں؟ لکھاوٹ کیا ہے؟ بازار سازی کیا ہے؟ اور یہ بھی بتادیں کہ انویسٹمنٹ بینکنگ ایم اینڈ اے کی سرگرمیاں کیوں سرمایہ کاری بینکنگ ڈویژن کا بنیادی اور دل اور جان ہیں۔ تنظیم نو اور تنظیم نو کیا ہے اس سے متعلق سوالوں کے جوابات دینے کی بھی ہم کوشش کریں گے۔ اور بینک اس کام میں کس طرح مدد کرتے ہیں تاکہ آپ یہ سمجھ چکے ہوں گے کہ میں جانتا ہوں کہ میں سرمایہ کاری بینکوں اور بینکوں کو ایک اصطلاح کے طور پر حوالہ دے رہا ہوں ، اب یہ دونوں چیزیں بہت ہی الجھا رہی ہیں اس وجہ سے کہ آپ جانتے ہو کہ تجارتی بینکوں کے پاس مختلف کام ہیں یہ بھی جانتے ہیں کہ جب ہم انویسٹمنٹ بینکنگ کی بات کرتے ہیں تو ، ایک دوسرے سے بہت مختلف قسم کی ہوتی ہے تو پہلی بات جو ہمیں انوسٹمنٹ بینکنگ بمقابلہ کمرشل بینکنگ کو سمجھنے دیتی ہے۔
کمرشل بینک کیا ہے؟ 
آئیے اب دیکھیں کہ تجارتی بینک کیا ہے؟ اب تجارتی بینکوں کو بعض اوقات خوردہ بینکوں کے طور پر بھیجا جاتا ہے ، اور ایک تجارتی بینک یا خوردہ بینک کی ایک مثال بارکلیز ، جے پی مورگن چیس بینک کی طرح ہوسکتی ہے ، پھر ہم ایچ ایس بی سی کو بھی شامل کرسکتے ہیں۔ تجارتی بینکوں کو جاننے میں آپ کی پوری فہرست ہوگی ، لیکن یہاں بنیادی سوال یہ ہے کہ تجارتی بینک کیا ہے ، اور ان کی ذمہ داریاں کیا ہیں؟ وہ کیسے پیسہ کما سکتے ہیں؟ تو مجھے اس طرح ایک بہت ہی خام طریقے سے ڈالنے دو۔
آئیے فرض کریں کہ یہ ایک تجارتی بینک ہے ، اور آپ جانتے ہیں کہ پارٹیوں کے دو مختلف سیٹ ہیں جو اس میں شامل ہیں۔ آپ اور میرے بارے میں سوچو۔ جب ہمارے پاس ضرورت سے زیادہ نقد رقم ہو تو ، آپ جانتے ہو کہ ہم اس طرح کا پیسہ بینک میں جمع کرتے ہیں۔ تو ہم بنیادی طور پر جمع کرنے والے ہیں ، ٹھیک ہے؟ بینک ایک ایسی جگہ ہے جہاں وہ مختلف جمع کرنے والوں سے رقم جمع کرتے ہیں۔ لہذا جمع کرنے والے افراد کی شکل میں ہوسکتے ہیں ، یا وہ کارپوریٹ بھی ہو سکتے ہیں۔ لہذا بنیادی طور پر ، ہم کیا کہہ رہے ہیں کہ اصل میں بینک ان جمع کنندگان سے ڈالر جمع کرتا ہے۔
تو جمع کروانے والے کو بدلے میں کیا ملتا ہے؟ ایک یہ کہ جو رقم جمع کی گئی ہے وہ محفوظ ہے ، اور دوسرا ، جو انہوں نے کمایا وہ سب کچھ ہے جس کو شرح سود کہا جاتا ہے۔ تو ذرا جمع کرنے پر سود کے طور پر اس کو کہتے ہیں۔ لہذا اگر آپ نے 100 depos جمع کروائے ہیں اور شرح سود 5٪ ہے تو ، ایک سال کے آخر میں بینک آپ کو نہ صرف 100 ڈالر ادا کرے گا ، جو آپ کی ابتدائی رقم ہے لیکن آپ کے اکاؤنٹ میں ، آپ کو 5 ڈالر بھی ملیں گے ، جو کہ ہے سود کی ادائیگی کے مطابق لہذا اگر آپ 100 $ بینک میں جمع کرتے ہیں تو آپ کے پاس ایک سال کے اختتام پر $ 105 ہوگا۔ اب ، یہ ایک طرف ہے جہاں بینک اصل میں رقم کا ذریعہ ہے۔ دوسرا وہ جگہ ہے جہاں وہ رقم کا سیٹ تعینات کرتے ہیں۔
لہذا آپ کے بارے میں سوچیں کہ آپ قرضوں کو جانتے ہیں۔ آپ کی شکل میں قرضے گھر کے رہن قرضوں سے واقف ہیں۔ آپ جانتے ہیں کہ وہ ایسے افراد ہوسکتے ہیں جو کار لون لینا چاہتے ہیں ، آپ جانتے ہو کہ یہ ذاتی قرض ہوسکتا ہے ، یہ قرضوں کی کوئی دوسری شکل بھی ہوسکتی ہے۔ تو یہ افراد کے حوالے سے ہوسکتا ہے ، لیکن ہم قرضوں کے کچھ حصے بھی دیکھ سکتے ہیں جو کارپوریٹ کو دیئے جاتے ہیں۔ تو ہم جو بنیادی طور پر کہہ رہے ہیں وہ یہ ہے کہ بینک جمع کرنے والوں سے رقم اکٹھا کرتا ہے اور ان لڑکوں کو دیتا ہے جنہیں پیسوں کی ضرورت ہوتی ہے۔ تو وہ یہاں بینک کے فائدے کے لئے کیا معاوضہ لیتے ہیں؟ بینک کا فائدہ یہ ہے کہ وہ دوبارہ سود حاصل کرتے ہیں ، جسے ہم نامعلوم سمجھیں گے ، اور آپ جانتے ہو کہ یہ ان کی سودی آمدنی ہے ، اور یہ ان کا سود خرچ ہے۔
لہذا بینک اس بات کو یقینی بناتے ہوئے پیسہ کماتا ہے کہ وہ جو قرض لیتے ہیں اس میں جو سود ہوتا ہے اس سے وہ جمع کرتے ہیں جس سے وہ دیتے ہیں۔ تو یہ سود کی آمدنی ہے ، اور دوسری طرف ، یہ ایک خرچ ہے۔ لہذا اگر کوئی بینک اس کو سنبھالنے کے قابل ہے تو ، بینک منافع بخش ہوگا۔ لہذا روایتی طور پر ، بینک اس طرح کا کاروبار کر رہے ہیں جہاں وہ قرض دے رہے ہیں ، اور آپ جانتے ہو کہ یہ ایک کم خطرے والے کاروبار کی طرح ہے ، اور اسے تجارتی یا خوردہ بینک کہا جاتا ہے۔ تو ایک تجارتی بینک کی اس تفہیم کے ساتھ ، اب ہم ایک پیشرفت آگے بڑھائیں
انویسٹمنٹ بینکنگ کیا ہے؟
تو آئیے اب دیکھیں کہ انویسٹمنٹ بینکنگ کیا ہے؟ پہلے ، براہ کرم نوٹ کریں کہ سرمایہ کاری بینکاری روایتی یا تجارتی بینکاری سے مختلف ہے ، جس کا ہم پہلے حوالہ دے چکے ہیں۔ لہذا سرمایہ کاری بینکاری آپ کے ذخائر کو اسی طرح نہیں لیتی جس طرح بینک کرتا ہے۔ نہ ہی وہ جمع کرانے والوں کے پیسے کو محفوظ رکھنے کی ضمانت کے طور پر ہمارے کام ادا کرتے ہیں؟ تو سرمایہ کاری کے بینک ایسا نہیں کرتے ہیں۔ تو آئیے دیکھتے ہیں کہ سرمایہ کاری کے بینک اصل میں کیا کرتے ہیں؟
پراپرٹی بروکر کا مشابہت
لہذا انویسٹمنٹ بینکنگ کو بہتر طور پر سمجھنے کے ل me ، میں آپ کو پراپرٹی بروکر کے سلسلے میں ایک مشابہت دوں۔ اب ، پراپرٹی بروکر کون ہے؟ فرض کریں کہ ایک طرف ، ایک اپارٹمنٹ کے خریدار ، خریدار اور دوسری طرف ، اپارٹمنٹ کے بیچنے والے موجود ہیں۔
لہذا اپارٹمنٹ کے خریداروں کے ساتھ ساتھ بیچنے والے بھی موجود ہیں۔ اب ظاہر ہے کہ ، وہ اس مارکیٹ کو لین دین کرنا چاہتے ہیں۔ اب ایک طرف ، جب خریداران جو انفرادی خریدار ہیں ان بیچنے والوں کی تلاش کر رہے ہیں جن کو آپ کبھی کبھی جانتے ہو یا ، در حقیقت ، کئی بار ، خریداروں کے لئے اپارٹمنٹ کے سلسلے میں تمام تر مستعدی کرنا بہت مشکل ہو جاتا ہے یا شاید آپ جانتے ہو ، مالی معاملات کو دیکھیں اور ان سے مذاکرات کریں۔
لہذا ، اس کے علاوہ ، اہم چیز تلاش کرنا ان کے لئے بھی ایک مسئلہ ہے۔ تو کیا ہوتا ہے کہ یہ خریدار دراصل ان لوگوں سے رابطہ کرسکتے ہیں جنھیں پراپرٹی بروکر کہا جاتا ہے۔ اب ، یہ پراپرٹی بروکر ایک دو کام کریں گے جس کے بارے میں آپ جانتے ہو کہ وہ اس علاقے میں کتنے بیچنے والے ہیں کی شناخت کریں گے جس کے بارے میں آپ جانتے ہو کہ وہ بات چیت کریں گے اور اپارٹمنٹ سے وابستہ قانونی حیثیت کی جانچ پڑتال کریں گے جس کی وجہ سے وہ مکمل کام انجام دیں گے۔ تندہی آپ کو معلوم ہے کہ مالی معاملات اور تحقیق کیا ہیں اور خریدار کی ضرورت پر منحصر ہے کہ وہ اس طرح کی خصوصیات کو تجویز کریں گے۔ تو پراپرٹی بروکر وہ شخص ہوتا ہے جو ان تمام کاموں کو انجام دے رہا ہو۔
اب ، یہ پراپرٹی بروکر عام طور پر پیسہ کیسے کماتے ہیں؟ یہ ان کمشنوں کے ذریعے ہوتا ہے جو وہ کماتے ہیں ، اور کمیشن بنیادی طور پر کامیاب لین دین پر ہوتے ہیں۔ تو ہم کہتے ہیں کہ اگر کسی خریدار نے کسی بیچنے والے سے million 10 ملین میں فلیٹ خریدا ہے۔ لہذا ایک خاص فیصد واقعی پراپرٹی بروکر کا کمیشن یا فیس کے بطور ہوگا۔ اس طرح ایک پراپرٹی بروکر کام کرتا ہے۔ اب یہ سمجھ کر کہ پراپرٹی بروکر کس طرح کام کرتا ہے ، اب انویسٹمنٹ بینکر کے بارے میں سوچیں۔
میں ایک مالیاتی بروکر کے طور پر ایک سرمایہ کاری بینکر کو کال کروں گا۔ لہذا پراپرٹی بروکر کی بجائے ، میں اسے مالیاتی بروکر کے نام سے پکارا ہوں۔ اس کا کام بنیادی طور پر ایک طرف خریداروں کو بنانا ہے ، اور بیچنے والے کسی نہ کسی طرح سے ملتے ہیں۔ اب میں صرف اس تناظر میں خریداروں اور فروخت کنندگان کی تعریف کو فوری طور پر تبدیل کرتا ہوں کیونکہ میں یہاں سرمایہ کاری بینکاری کے بارے میں بات کر رہا ہوں۔
- اب خریدار یا فروخت کنندہ کی بجائے کمپنی کے بارے میں سوچئے۔ میں کمپنی کے بارے میں بات کر رہا ہوں۔ اب اس کمپنی کا کہنا ہے کہ اس کمپنیوں کا نام اے بی سی ہے ، اور وہ فنڈز اکٹھا کرنا چاہتے ہیں۔ فنڈز اکٹھا کریں مطلب یہ ہے کہ آپ جانتے ہیں کہ انہیں فنڈز اکٹھا کرنے کی ضرورت ہے کیونکہ وہ ایک بہت چھوٹے شہر سے بڑے پیمانے پر سرمایہ کاری اور توسیع کرنے جارہے ہیں آپ کو معلوم ہے کہ وہ پوری طرح عالمی موجودگی حاصل کرنا چاہتے ہیں۔ تو اس کے ل they ، انہیں فنڈز درکار ہیں۔ تو ظاہر ہے کہ کرنے کے لئے دو نقطہ نظر ہیں ایک یہ کہ وہ کسی بینک سے رجوع کرسکتے ہیں ، اور دوسرا یہ کہ وہ مارکیٹ سے ایکویٹی بڑھاسکتے ہیں ، اور ہم اس کو آئی پی او کہتے ہیں۔ لہذا ایک آئی پی او کرتے ہوئے ، آپ جانتے ہیں کہ وہ مارکیٹ سے رقم اکٹھا کرسکتے ہیں۔ تو فرض کریں کہ وہ مزید فنڈ اکٹھا کرنے کے لئے بینک نہیں جانا چاہتے ہیں۔ تو وہ آپشن جس کا وہ جائزہ لے رہے ہیں وہ ایکویٹی دباؤ ہے۔ تو ان کا مطلب یہ ہے کہ وہ اپنی کمپنی کا کچھ حصہ کچھ سرمایہ کاروں کو دینے کے لئے تیار ہیں جو ابتدائی عوامی پیش کش کے ذریعہ ایسا کرنے پر راضی ہوں گے۔ اب ، اگر کمپنی اے بی سی کسی طرح کی پیش کش لینا چاہتی ہے اور عوامی سطح پر یہ ابتدائی پیش کش کرنا چاہتی ہے تو ، وہ واقعی سخت محسوس کریں گے کیونکہ ایک دو چیزیں اس سے وابستہ قانونی حیثیت رکھتی ہیں ، پھر اگر آپ اپنے بارے میں بات کریں تو پتہ چل جائے کہ کس طرح آگاہ رہنا ہے۔ عمل. تم جانتے ہو وہ شاید یہ بھی نہیں جانتے ہوں گے۔ تیسرا ، کس قدر میں؟ آپ ان تمام چیزوں کو جانتے ہو سکتے ہیں وہ واقعی اس میں ایسا کرنے کے لئے تیار نہیں ہیں۔ تو وہ بنیادی طور پر کیا کرتے ہیں کہ آپ جانتے ہو کہ وہ کسی سے رابطہ کرتے ہیں جس کو سرمایہ کاری بینکر کہتے ہیں۔
انویسٹمنٹ بینکار کا کردار یہ ہے کہ وہ یہ سارے کام انجام دیں ، قانونی آپشنز کو دیکھیں ، آپ جانتے ہیں کہ عمل کو دیکھیں ، قیمتوں کے بارے میں بات کریں ، اور یہ دلال کیا کرتا ہے کہ وہ اس آئی پی او کے لئے سرمایہ کاروں کے تمام سیٹ کی نشاندہی کرتا ہے۔ لہذا "ایس" کا مطلب ہے یہاں اس معاملے میں سرمایہ کار ، اور سرمایہ کاری کے بینکر ایک نفیس مالی بروکر ہیں۔ در حقیقت ، وہ سرمایہ کاروں کے ساتھ جڑے ہوئے ہیں ، اور وہ کمپنیوں کے ان سیٹوں کو فنڈ اکٹھا کرنے میں مدد کرتے ہیں ، اور وہ سبھی آپ کی اس چیک لسٹ کو سمجھتے ہیں جس کو آپ آئی پی او کے ذریعے جمع کرنا جانتے ہیں۔ تو یہ ایک چھوٹی سی مثال تھی جہاں آپ جانتے ہو کہ سرمایہ کار ایک طرف ہیں ، اور دوسری طرف کمپنی ہے۔
تو سرمایہ کاری کے بینکر کیسے کماتے ہیں؟ انویسٹمنٹ بینکر کمیشنوں سے پیسہ کماتے ہیں جیسے آپ جانتے ہو کہ پراپرٹی بروکرز ان لڑکوں کو کمانے کے لئے استعمال کرتے تھے دراصل اس کمپنی اے بی سی کے لئے جمع ہونے والے فنڈز کی تعداد پر کمیشن کماتے ہیں۔ تو اسی طرح سرمایہ کاری بینکوں نے پیسہ کمایا۔
- لہذا یہ ان طریقوں میں سے ایک تھا جو آپ جانتے ہیں ، دیگر سیٹوں کا انضمام اور حصول سے متعلق ہوسکتا ہے۔ تو ہم کہتے ہیں کہ ABC کے نام سے ایک کمپنی ہے اور وہ ڈی ای ایف کے نام سے کسی اور کمپنی میں ضم ہونا چاہتے ہیں۔ اب کمپنیوں کے ان دو سیٹوں میں مسئلہ یہ ہوگا کہ وہ انضمام کے تمام باقاعدہ پہلوؤں کو سنبھالنے کے ساتھ ساتھ قدر و قیمت کے معاملے میں مناسب حساب کتاب پر آسکتے ہیں یا مالیاتی ماڈل تیار کرنے کے ل enough مناسب اہلیت کے حامل نہیں ہوسکتے ہیں۔
تو انویسٹمنٹ بینکنگ فرم کیا کرتا ہے وہ انضمام کے امکانات کے بارے میں مشورہ دیتے ہیں۔ ایسا کیوں ہونا چاہئے؟ ممکنہ ہم آہنگی کیا ہیں ، اور در حقیقت ، سرمایہ کاری بینکوں کے اہم اہم پہلو یہ ہیں کہ کسی قیمت پر بات چیت کرنے کے سلسلے میں صحت کا کام کرنا ہے۔ لہذا آپ جانتے ہیں کہ اگر قیمت زیادہ ہے تو ، پھر آپ جانتے ہو کہ گاہکوں سے کس طرح بات کی جائے تاکہ دونوں خریداروں اور بیچنے والوں کو ایک مقام پر مل سکے۔ تو وہ ماہر مذاکرات کار بھی ہیں ، اور اسی کے لئے وہ کمیشن وصول کرتے ہیں۔
لہذا کمیشن کی ایک مقررہ رقم ، 1٪ ، 2٪ صرف ایک مثال کے طور پر ، سرمایہ کاری کے بینکاری کے نقطہ نظر سے سمجھا جاسکتا ہے۔ لہذا ، مختصرا in ، پراپرٹی بروکر اور پراپرٹی بروکر کے کردار کے بارے میں سوچیں کہ آپ کس طرح خریداروں کی مدد کرنا جانتے ہو ، اور بیچنے والے دراصل جائیداد کے دلالوں کی شناخت اور ان کے درمیان خریداروں کی تلاش میں بھی مدد کرکے بہت زیادہ قدر میں اضافہ کرتے ہیں۔ بیچنے والے بھی خریداروں کی شناخت کے لئے۔
لہذا وہ درمیان میں بہت زیادہ قیمت کا اضافہ کر رہے ہیں اسی طرح سرمایہ کاری بینکاری بھی یہی کام کرتی ہے جبکہ کمپنیاں فنڈ اکٹھا کرنے کی تلاش میں ہیں یا آپ کو معلوم ہے کہ وہ انضمام اور حصول کی سرگرمیوں کو دیکھ رہے ہیں۔ لہذا انویسٹمنٹ بینک بہت ساری دوسری چیزیں بھی کرتے ہیں ، لہذا ہم ان سب پر اپنے مندرجہ ذیل لیکچرز میں گفتگو کریں گے۔ اب میں امید کرتا ہوں کہ آپ انویسٹمنٹ بینک کیا ہے اور تجارتی بینک کیا ہے اس کے مابین اختلافات کی قدر کرنے کے قابل ہیں۔
